Словарь трейдера: ключевые понятия при торговле криптовалютными фьючерсами
Ключевые моменты:
- В торговом анализе полезно использовать величину объема, особенно если вы хотите получить информацию о силе рыночных трендов. Объем часто используется для определения степени волатильности, особенно на криптовалютных рынках.
- Трейдеры должны использовать подходящий для них размер кредитного плеча. Например, если вы консервативны или являетесь новичком в торговле криптовалютой, вам подойдет кредитное плечо 5x или 2x.
- Торгуя на бирже, имеющей страховой фонд с большой капитализацией, трейдерам не нужно беспокоиться о социализированных убытках, поскольку биржа будет нести ответственность за дефицит. Для гарантии достаточного покрытия убытков при резких скачках объемов Binance управляет несколькими страховыми фондами.
Трейдеры и участники рынка пользуются общим словарем, который полезно освоить и вам. В этой статье мы обсудим некоторые ключевые термины, которые должен знать каждый, кто занимается трейдингом и хочет понимать, как устроена торговля фьючерсами.
Навигация по материалу:
- 1 Ставки финансирования
- 2 Открытый интерес
- 3 Объем
- 4 Кредитное плечо
- 5 Начальная и поддерживающая маржа
- 6 Ликвидация
- 7 Страховые фонды
- 8 Где выгоднее покупать криптовалюту? ТОП-5 бирж
- 9 Заключение
Ставки финансирования
Финансирование – это периодические выплаты трейдерам или от трейдеров в зависимости от направления их торговли. Расчет ставок финансирования состоит из процентной ставки и премии. Премии определяются на основе разницы между ценами по бессрочным контрактам и спотовыми ценами. При этом процентные ставки на Binance Futures установлены на уровне 0,03%.
Эти ставки часто используются биржами и рынками для предотвращения любых расхождений в ценах на обоих рынках. Трейдеры должны быть осведомлены о них, поскольку от них зависят ежедневные затраты на удержание позиции бессрочного контракта, а кроме того, их можно использовать в качестве показателя настроения на рынке фьючерсов. Так, например, высокие ставки финансирования часто являются признаком бычьего рынка, когда трейдеры считают, что рынок растет так сильно, что они готовы заплатить премию за лонг.
Открытый интерес
Открытый интерес – это инструмент, который может оказаться очень полезным для трейдеров. Данный показатель в режиме реального времени отражает общее количество открытых позиций, удерживаемых участниками рынка. Открытый интерес определяется путем сложения количества всех открытых сделок и последующего вычитания из этого числа количества закрытых.
Трейдеры часто используют открытый интерес, чтобы понять, сколько капитала перетекает на рынок и/или из него. Когда на рынок поступает больше капитала, чем покидает его, открытый интерес повышается. Верно и обратное. Таким образом, открытый интерес может дать вам представление о настроениях рынка в любой момент времени. Считается, что открытый интерес тесно связан с объемом – следующим термином в нашем списке.
Объем
Объем – это мера, которая используется для определения количества отдельных единиц актива, торгуемых на рынке. Когда на бирже происходит согласование цены сделки, эти данные используются для обновления показателя объема на рынке.
Трейдеры могут извлечь пользу из использования объема в своем анализе, особенно если они заинтересованы в получении информации о силе рыночных трендов. Объем часто используется для определения волатильности, особенно это касается криптовалютных рынков. Так, например, если объем торговли высок, а цена на криптовалюту волатильна и имеет тенденцию к росту, то этот восходящий тренд является обоснованным.
Кредитное плечо
Кредитное плечо – важный элемент фьючерсной торговли. Оно способно принести трейдеру значительную прибыль от сделки. Но сколь бы щедрой ни была эта награда, трейдеры рискуют понести столь же значительный убыток. Перед принятием решения о размере кредитного плеча инвесторы должны изучить общие принципы, которыми будут руководствоваться в дальнейшем.
Вот три самых важных из них:
- Поддерживайте низкий уровень кредитного плеча.
- Используйте стоп-ордера, чтобы снизить убытки и защитить капитал.
- Ограничьте размер используемого в каждой сделке капитала до 1% или 2% от общего капитала.
Трейдеры должны использовать подходящий для них размер кредитного плеча. Например, если вы консервативны или являетесь новичком в торговле криптовалютой, вам подойдет кредитное плечо 5x или 2x.
Подходящий уровень кредитного плеча определяется опытом трейдера, толерантностью к риску и уровнем комфорта при торговле на криптовалютных рынках. Начинающим трейдерам всегда следует проявлять осторожность, поскольку они только учатся торговать и приобретают опыт.
Начальная и поддерживающая маржа
Начальная маржа представляет собой процент от стоимости позиции, который должен быть внесен инвестором перед открытием позиции. Начальная маржа напрямую связана с кредитным плечом, применяемым к позиции. Например, если вы выберете плечо 20x, начальная маржа будет составлять 5% от общей суммы позиции. При более крупной открываемой позиции доступное кредитное плечо будет ниже и, следовательно, начальная маржа будет больше.
Поддерживающая маржа рассчитывается всегда одинаково, она не зависит от размера применяемого кредитного плеча. Поддерживающая маржа основывается на уровнях условной стоимости открытой позиции. Чтобы предоставить пользователям лучший торговый опыт, Binance предлагает поддерживающую маржу, составляющую менее половины начальной.
Ликвидация
Ликвидация – возможно, самый страшный термин во фьючерсной торговле; то, чего все должны избегать. В контексте торговли фьючерсами ликвидация относится к принудительной продаже проигрышных позиций, осуществляемой для того, чтобы предотвратить снижение баланса до отрицательных значений. Ликвидация происходит в том случае, если трейдер не может выполнить требования поддерживающей маржи для позиции с кредитным плечом.
Ликвидация происходит медленно или быстро в зависимости от размера кредитного плеча в сделке. Так при малом кредитном плече ликвидация не произойдет, если на рынке случится незначительная коррекция. И наоборот: высокое кредитное плечо может быстро истощить начальные инвестиции трейдеров.
Страховые фонды
Страховые фонды – это подушки безопасности, защищающие трейдеров от нежелательных убытков, когда в некоторых случаях они могут потерять больше, чем имеют. Страховые фонды используются для предотвращения «социализированных убытков» – ситуации, когда доход прибыльных трейдеров используется для покрытия убытков неплатежеспособных трейдеров.
Торгуя на бирже, имеющей страховой фонд с большой капитализацией, трейдерам не нужно беспокоиться о социализированных убытках, поскольку биржа будет нести ответственность за дефицит. Для гарантии достаточного покрытия убытков при резких скачках объемов Binance управляет несколькими страховыми фондами. Binance использует страховые фонды, чтобы взять на себя позиции банкротов, при этом разгружая их на рынке с рассчитанной скоростью.
Где выгоднее покупать криптовалюту? ТОП-5 бирж
Для безопасной и удобной покупки криптовалют с минимальной комиссией, мы подготовили рейтинг самых надежных и популярных криптовалютных бирж, которые поддерживают ввод и вывод средств в рублях, гривнах, долларах и евро.
Надежность площадки в первую очередь определяется объемом торгов и количеством пользователей. По всем ключевым метрикам, крупнейшей криптовалютной биржей в мире является Binance. Также Binance самая популярная криптобиржа в России и на территории СНГ, поскольку имеет наибольший оборот денежных средств и поддерживает переводы в рублях с банковских карт Visa/MasterCard и платёжных систем QIWI, Advcash, Payeer.
Рейтинг криптовалютных бирж:
| 1 | Binance (выбор редакции) | https://binance.com | 9.7 |
| 2 | Huobi | https://huobi.com | 7.4 |
| 3 | Exmo | https://exmo.me | 6.9 |
| 4 | OKEx | https://okex.com | 6.5 |
| 5 | Bybit | https://bybit.com | 6.3 |
Критерии по которым выставляется оценка в нашем рейтинге криптобирж:
- Надежность работы — стабильность доступа ко всем функциям платформы, включая бесперебойную торговлю, ввод и вывод средств, а также срок работы на рынке и суточный объем торгов.
- Комиссии – размер комиссии за торговые операции внутри площадки и вывод активов.
- Дополнительные возможности и сервисы — фьючерсы, опционы, стейкинг, NFT-маркетплейс.
- Отзывы и поддержка – анализируем отзывы пользователей и качество работы техподдержки.
- Удобство интерфейса – оцениваем функциональность и интуитивность интерфейса, возможные ошибки и сбои при работе с биржей.
- Итоговая оценка – среднее число баллов по всем показателям, определяет место в рейтинге.
Заключение
Как вы, вероятно, уже поняли, торговать фьючерсами без базового понимания этих семи основных терминов может быть неэффективно, а возможно – и глупо. Торговля фьючерсами сложна и может быть невероятно рискованной. Одно это уже является достаточным основанием для изучения каждой части сделки.
Прочитав же эту статью, вы получили более глубокое понимание того, как вам следует торговать. Надеемся, теперь вы будете чувствовать себя увереннее при принятии решений в торговле. В любом случае совершайте сделки с особой осторожностью и продумывайте стратегию своей торговли.
- Инструкция по торговле криптовалютными фьючерсами доступна здесь.
- Официальный сайт крупнейшей фьючерсной площадки Binance Futures https://binance.com.